Qúe es el diagrama de flujo de caja y cómo se utiliza

Concepto y definición:

Dado que todas las operaciones intervienen dos clases de valores a lo largo del tiempo, los ingresos y los egresos relacionados con la operación, se llama flujo de caja a la secuencia que representa esos valores, o, lo que es lo mismo, a la secuencia de entradas y salidas de capitales durante el tiempo de la operación financiera. Con el fin de visualizar esta operación, suelen representarse tales valores sobre un segmento de recta que tenga como longitud el tiempo que dure la operación medido en periodos. Esta representación gráfica es conocida con los nombres de diagrama de flujo de caja o diagrama de tiempo valor. También se ha convenido en que los valores se señalen con una flecha, hacia arriba sin son ingresos y hacia abajo sin son egresos; sin embargo, este orden puede invertirse debido a que no afecta los resultados.

El diagrama de flujo de efectivo es una excelente herramienta que nos ayuda a visualizar cómo fluye el dinero a través del tiempo. En esta herramienta el tiempo se representa como una linea recta horizontal, que fluye de izquierda (inicio)  a derecha (final). el dinero se representa con flechas hacia arriba y hacia abajo, una flecha hacia arriba siempre va a representar ganancias, beneficios e ingresos; mientras que la flecha hacia abajo siempre va a representar inversión, desembolso, perdida, costo, etc.

Es importante destacar que en una transacción financiera siempre hay dos partes, un comprador y un vendedor, un prestador y un prestatario y que los diagramas de flujo de efectivo de ambos son como imágenes de espejo.

¿Cómo se utilizar el Diagrama de flujo de caja?

Vamos a explicar lo antes mencionado con algunos ejemplos:

Ejemplo 1:

El señor Pedro hace una inversión (egreso) hoy por un valor de $10,000 y recibe unos ingresos de $4,000 dentro de cuatro meses y de $8,000 dentro de diez meses, con estos acontecimientos podemos realizar el diagrama de flujo de caja para el señor Pedro.

Un banco cercano a la vivienda del señor Pedro le otorga un préstamo por un valor de $ 5,000,000 y le exige que la deuda sea cubierta en tres pagos, así $2,000,000 dentro de seis meses, $2,500,000 dentro de 8 meses y $2,300,000 dentro de un año. Se pide representar los flujos de caja desde el punto de vista del banco y del señor Pedro.

La siguiente imagen representa el diagrama de flujo de caja del Banco, esta entidad es la parte acreedora, inicialmente desembolsa (egreso)  $5,000,000 y recibe del señor pedro (ingresos) $2,000,000 dentro de 6 meses, $2,500,000 dentro de 10 meses y $ 2,300,000 dentro de 12 meses.

El tiempo cero es el momento en que se realiza la primera transacción cuando el banco desembolsa y el seño pedro recibe el dinero.

Igualmente, desde el punto de vista del señor Pedro se puede dibujar el diagrama de flujo de caja, recibiendo el señor Pedro la cantidad de $5,000,000 (Ingresos)  y pagando (egresos) pagando $2,000,000, $2,500,000, $2,300,000 en 6, 10 y 12 meses respectivamente.

Fuente:

Matemática financiera 5ta. edición (Jaime A. García)

Fundamentos de Ingeniería Económica (Gabriel Vaca Urbina)